S&P 500 на хиткому ґрунті: приховані ризики, про які інвестори повинні знати на тлі ринкових максимумів та уповільнення інфляції

S&P 500, NASDAQ-100 Index і Dow Jones Industrial Average продовжують досягати new висоти. Однак інвесторам слід підготуватися до потенційної нестабільності ринку, оскільки не всі акції слідують однаковому тренду.

Енді Пуздер, колишній генеральний директор CKE Restaurants, пропонує цінну інформацію про вплив заробітної плати та ціни в ресторанах на тлі ознак уповільнення інфляції. Зростаючий розрив між фіскальною та монетарною політиками викликає занепокоєння серед економістів. Національна асоціація бізнес-економіки (NABE) попереджає про небезпеку суворої монетарної політики проти м’якої фіскальної позиції.

Незважаючи на оптимістичні ринкові настрої, які висвітлюються в соціальних мережах, інвесторам слід діяти обережно через нестабільний розмах ринку та попереджувальні сигнали від осциляторів розмаху.

Опитування NABE у лютому показало, що 57% вважають поточну фіскальну політику надмірно стимулюючою, що незначно збільшилося порівняно з 54% у серпні. Було підкреслено важливість скорочення дефіциту та боргу для сталого середньо- та довгострокового зростання.

Аналітики припускають, що інфляція в США почала знижуватися на початку цього року. Це може призвести до зниження процентної ставки Федеральним резервом у найближчі місяці.

Графік S&P 500 показує рівень підтримки на 4,850 (що відображає мінімуми минулого тижня), сильнішу підтримку на 4,800 і значну підтримку на 4,600. Індекс знову майже досяг свого «модифікованого діапазону Боллінджера» +4σ, що часто розглядається як позитивний знак для акцій, незважаючи на те, що вони перекуплені. На це вказують коефіцієнти пут-колл лише для капіталу, які почали зменшуватися після того, як деякий час залишалися статичними.

На цьому тижні ринок Індекс відносної сили (RSI) становить 57.06, що свідчить про збалансований ринковий сценарій. Значення валют залишалися стабільними, за винятком незначного підвищення обмінного курсу долара США до японської єни.

Інвесторам рекомендується обережно орієнтуватися в цих ринкових умовах — стежити за фіскальною та монетарною політикою, одночасно враховуючи глобальні ринкові тенденції та їхній потенційний вплив на портфелі.